今年3月，马洋规范了市场上的贷款利率乱象，要求所有贷款产品都要明示年化贷款利率。

虽然各大金融机构在马洋的监管下，都在贷款合同中标注了贷款的年化利率，但我们在申请贷款时，往往不会很仔细地看这份贷款合同。

大家对利率的直观感受是本金是多少，贷款期限是多少年，月供是多少，是否本息一起偿还，或者

我们通过一个例子来说明如何确定贷款的年化利率，以帮助人们理解这一点。

例:假设小张向A银行申请贷款，本金10万元，贷款期限1年，月息0.25%，按月还款(含利息和本金)，那么小张的月供为:

100000/12+100000 * 0.25% = 8583.3，

那么小张贷款的年化利率是不是0.25%*12=3%？没有，正确的年化利率是多少？我们用EXCEL公式(包括收益率公式——后面会解释)给大家算一下。

年化利率计算示意图

从上表可以发现，这笔贷款的年化利率是5.52%，而不是3%。为什么会有这样的差距？给大家解释一下原因。

1.当用3%计算时，10万元作为整年贷款期间的本金。

2.当实际年化利率为5.52%时，按递减本金计算。通俗地说，很多人会认为每个月本息一起还，资金利用率比较低，因为每个月的还款中需要还一部分本金。如果是，你明白为什么真实年化利率要被本金降低吗？(每个月剩余本金逐渐递减，当年年化利率必然高于3%)。

以上两个是从计算角度说明原因。如果要从原理的角度来解释，需要用到两个专业术语货币时间价值和IRR 。中国人民银行的官员也附在这里供你参考。

图片:中国人民银行官网

希望大家能准确识别贷款的年化利率[比率][比率][比率]。