月息4%，如果你的贷款先还后还。那么月利率乘以12就是年化利率。即0.4%乘以12，年化利率为4.8%。如果你的贷款本息相等，那么年利率等于月利率乘以12再乘以1.85。即0.4%乘以12乘以1.85，年利率为8.88%。

你在使用贷款的时候，一定要明白一个道理:年利率是先按利息再按本金计算的。我们申请的大部分贷款都是等额本息。所以，等额本息的贷款，折算成年利率，要乘以1.85%。当然，为了计算方便，也可以直接乘以2。由于还款方式不同，两款产品的年利率也不同。

举个例子:我申请了一笔贷款，申请金额为10000元，月利率为4%，所以月利息为40元。一年利息480元。如果还款方式是先还利息后还本金，那么你每个月只需要还40元。到第12期，还40元，本金10000元，分期结束。但如果是等额本息的还款方式，除了每月40元的利息，你还要还本金的833.33。所以两者的年利率是不同的。因为算法复杂，可以粗略算出等额本息的年利率是先还后还的2倍左右，大约是1.85倍。所以如果你想计算贷款的年利率，首先要知道这笔贷款的还款方式是什么。

另外，还有一招。大多数情况下，贷款有三种利率，即年利率、月利率和日利率。年利率以本金的百分比表示，月利率以千分之一表示，月利率以十分之一表示。所以月息4%其实是千分之四，0.4%。